风险管理基本原理: 1% 的规则让你活着
位置大小和停止放置解释,所以你今天可以应用。
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风险管理是整个工作。输入信号、指标、模式——只有当你存活足够长的时间才能形成复合物,它们才重要。 大多数交易商的爆炸不是因为他们无法预测,而是因为他们无法大小。
Bar comparison showing that a 10% drawdown needs 11% to recover, 25% needs 33%, 50% needs 100%, and 75% needs 300%. Deeper drawdowns require disproportionately larger recoveries.
1% 的规则
任何单一交易都不得超过账户总额的1%。 在一万元的账户上, 最大每笔交易损失为100美元。 这听起来很保守, 直到你意识到: 连续10个输家将你减少10%, 而不是50%。 你活着, 边缘复合物, 你活下来了。
如何计算位置大小
位置大小 = (账户大小×1%) = = (入站价格=停止价格) 。 例如: 1万美元账户,100美元最大风险,50美元股票,48美元股票。位置大小 = 100美元/ (50美元–48美元) = 50 股票。 数学并不考虑股票价格; 它关心与您停站的距离。
先设置站点
初学者先设置位置大小, 然后将停止放置在“ 舒适” 的地方。 错误的顺序。 停止是一个结构决定 — 它会发生在您的设置无效的地方( 低于支持, 高于阻力, 超出 ATR ) 。 位置大小适应停止, 绝不反向 。
缩编数学
损失 10%, 需要 11% 才能恢复。 损失 25%, 需要 33% 。 损失 50%, 需要 100% 。 损失 75%, 需要 300% 。 削减越深, 恢复就越不可能。 1% 的规则存在, 因为它使得任何正常情况下都几乎不可能实现 20% 的削减 。
风险与回报比率
每个设置至少应提供2R(你的风险的两倍)的潜在奖励。2R设置只能赢得40%的时间,而且仍然有利可图。如果1R设置,你需要60QQ来打破均匀。要追求好的比例,而不只是好设置。
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